贷款期限多长更好

借款是否越长越好、是否提早还款、选用等额本金仍是等额本息法，这三个问题，假如不考虑个人现金流压力方面的问题，其实实质上是同一个问题：我是尽量多占有现金，仍是赶快把手中的现金给银行?占有现金明显是要用于出资，不可能放床头，所以这个问题再变一下：我是尽量占有资金去出资，仍是赶快还给银行? 这个问题再翻译一下：我持有资金的出资收益率是否能够逾越借款利率?
定论：A.关于出资收益率能超越借款利率的人来说，期限越长越好、本金还的越慢越好、越晚还款越好。B.关于出资收益率低于借款利率的人来说，期限越短越好、越提早还贷越好、等额本金好。
留意：这儿的出资收益率，是指长时间来看，均匀的年化收益率(依据现金流算出来的IRR)。
为什么出资收益率和借款利率的巨细联系就决议了是期限长短好、是否提早还贷好呢?
实质的原因在于：利率便是资金的价格。 假如咱们以一个利率买入资金(比方以6%的利率取得银行借款)，然后能够以8%的利率将资金卖出(将钱去出资取得8%的报答)，那么明显咱们赚了2%个点，这样挣钱的生意咱们应该多做为好，多占用资金“这种存货” 。反过来，假如咱们买入资金的价格本钱高于咱们卖出资金的价格，那么明显咱们尽量不要占用资金这种“存货”，赶快脱手为好。
了解了这个实质，也就很好了解借款期限是否越长越好这样相似的问题了。
关于咱们关怀的通胀关于该定论的影响，再弥补一些信息：
通胀率一般不直接影响咱们这个决议计划逻辑(借款利率和出资收益率的巨细联系)，而是经过别离影响借款利率和出资利率来完成对成果必定程度的影响：当通胀上升时，央行基准利率上升，商场利率上升，因而借款利率和出资利率也往往跟着上涨，对哪个影响更大就不好说了。
可是假如是恶性通胀，比方一年200%的通胀率，那么把借款、出资、买什物三者就有可比性：假如通胀率高于出资利率和借款利率，那么囤货是最优的——储藏货品的报答率最高。 假如： 借款利率<通胀率<出资利率，那么出资是最优，囤货其次，还借款是最差的，借款后去买货或出资都是适宜的。所以咱们教科书有一个定论便是恶性通胀时期债权人吃亏，债务人占便宜。
当然需求留意的是，一般情况下咱们的借款利率出资利率都是要高于通胀水平的，所以一般不需求考虑通胀水平。且在许多情况下囤货的可行性是要打折扣的，许多东西没办法长时间贮存。